Bom dia, a Bolsa de Chicago opera em baixa nos principais ativos após o relatório do USDA de ontem, realizando as altas recentes. Inicia neste domingo o horário de verão nos EUA, onde os relógios serão adiantados em 1 hora. Com isso, a Bolsa de Chicago passa a operar das 21h00 às 09h45 no pregão noturno e das 10h30 às 15h20 no pregão regular (horário de Brasília).
O USDA divulgou ontem o relatório de oferta e demanda mundial, com crescimento maior do que o esperado nos estoques de soja dos EUA e queda maior do que a esperada nos estoques de milho. O USDA surpreendeu o mercado com um aumento inesperado nos estoques de soja 2017/18 dos EUA, que passaram de 530 milhões para 555 milhões de bushels (15,1 milhões de toneladas), com uma redução de 35 milhões de bushels nas exportações e aumento de 10 milhões de bushels nos esmagamentos. No milho 2017/18 dos EUA, o USDA reduziu os estoques finais de 2,352 bilhões para 2,127 bilhões (54,04 milhões de toneladas), enquanto o mercado previa uma redução de apenas 40 milhões de bushels. A queda nos estoques veio principalmente com o aumento nas exportações, que passaram de 2,05 bilhões para 2,225 bilhões de bushels (56,52 milhões de toneladas), compensando a queda nas exportações da Argentina, e pelo aumento no uso para etanol de milho, que foi revisado em 50 milhões de bushels, para 5,575 bilhões de bushels (141,61 milhões de toneladas).
Na safra do Brasil, o USDA elevou a estimativa de produção de soja 2017/18 de 112 milhões para 113 milhões de toneladas e elevou a estimativa de exportações de 69 milhões para 70,5 milhões de toneladas, compensando o déficit das exportações da Argentina. Na safra de milho, o USDA reduziu em apenas 500 mil toneladas, para 94,5 milhões de toneladas, mantendo as exportações em 35 milhões de toneladas. As exportações de milho 2016/17 foram reduzidas de 34 milhões para 31,7 milhões de toneladas.
Na safra da Argentina, o USDA reduziu a estimativa de produção de soja 2017/18 de 54 milhões para 47 milhões de toneladas e reduziu as exportações de 8,5 milhões para 6,8 milhões de toneladas. No milho 2017/18, a estimativa de produção foi reduzida de 39 milhões para 36 milhões de toneladas, com redução nas exportações de 27,5 milhões para 25 milhões de toneladas. Mesmo com a forte queda na produção de soja, a produção e exportações de farelo e óleo de soja não devem ser tão prejudicadas por conta do grande estoque final do país, que devem suprir as necessidades. A produção do maior exportador de farelo de soja caiu apenas 200 mil toneladas, para 33,28 milhões de toneladas, enquanto as exportações foram reduzidas em 400 mil toneladas, para 30,8 milhões de toneladas.
A Bolsa de Cereales de Buenos Aires reduziu a estimativa de produção de soja da Argentina a 42 milhões de toneladas, uma redução de 2 milhões de toneladas em relação ao relatório da semana anterior e uma redução de 15,5 milhões de toneladas em relação à safra anterior. A estimativa de produção de milho também foi reduzida, de 37 milhões para 34 milhões de toneladas, uma redução de 5 milhões de toneladas em relação à safra anterior.
O USDA reportou ontem a venda de 110.000 toneladas de milho 2017/18 para o Japão.
Fundos vendedores ontem estimados em: 4.500 contratos de soja; 2.000 contratos de farelo de soja e 2.000 contratos de óleo de soja. Fundos compradores estimados em 28.000 contratos de milho e 2.000 contratos de trigo.
O dólar opera em alta frente a outras moedas após o presidente dos EUA, Donald Trump, anunciar ontem a taxação de 25% nas importações de aço e 10% nas importações de alumínio. Medida vale a partir de 23 de março e exclui Canadá e México, por enquanto. Trump abriu a possibilidade de que outros países sejam excluídos. Em seu discurso, Trump disse que a decisão visa a acabar com práticas comerciais injustas e preservar a segurança nacional. Caso o Brasil não entre na lista de exceções, o país deve sofrer um grande impacto já que somos o segundo maior exportador de aço para os EUA, o que representa um terço de todas as exportações brasileiras. O presidente dos EUA o ditador da Coreia do Norte, Kim Joug-un devem se encontrar em reunião histórica agendada para maio. O convite do norte-coreano foi feito por meio de uma carta entregue à delegação liderada por Fui-youn, que se encontrou com Jong-un no começo da semana. Segundo o anúncio, Kim estaria disposto a se abster de qualquer outro teste nuclear ou de mísseis e que entende que os exercícios militares conjuntos da Coreia do Sul e dos EUA devem continuar. Trump se manifestou em rede social: “Kim Jong Un falou sobre a desnuclearização com os representantes sul-coreanos, não apenas um congelamento. Além disso, nenhum teste de mísseis pela Coreia do Norte durante esse período. Grandes progressos estão sendo feitos, mas as sanções permanecerão até que um acordo seja alcançado. Reunião sendo planejada!”
Os pedidos iniciais de auxílio-desemprego nos EUA tiveram alta de 21 mil pedidos na semana encerrada no dia 3 de março, para 231 mil pedidos. A média móvel das últimas 4 semanas tiveram alta de 2 mil pedidos, para 220.500 pedidos.
Expectativa hoje para o relatório de empregos mais importante dos EUA, o Payroll, às 10h30, que deve mostrar a criação de 200 mil postos de trabalho em fevereiro, com a taxa de desemprego caindo de 4,1% para 4%.
No Brasil, a moeda abriu estável e agora vale R$3,2630, +0,03% (10h10). O Banco Central segue sem anunciar intervenções no mercado de câmbio. Em abril vencem US$9,029 bilhões em contratos de swap cambial tradicional. A inflação oficial do Brasil medida pelo Índice de Preços ao Consumidor Amplo (IPCA) subiu 0,32% em fevereiro, após alta de 0,29% em janeiro, segundo o IBGE. O resultado veio em linha com o esperado pelo mercado. Em 12 meses, o IPCA acumula alta de 2,84%.
Ontem a moeda avançou 0,52%, a R$3,2613, acompanhando os mercados externos, com a expectativa do anúncio de Trump.
As bolsas mundiais operam entre ganhos e perdas, digerindo a taxação nas importações dos EUA e reunião entre Trump e Kim Jong-un. Ontem o Ibovespa fechou em baixa pressionada por siderúrgicas e vale após decisão de Trump. Ibovespa caiu 0,59%, aos 84.984 pontos, enquanto as ações ordinárias da CSN caíram 5,08%, queda de 4,18% nas ações preferenciais da Gerdau e queda de 3,24% das ações da Vale.
Os futuros do petróleo operam em alta nesta sexta-feira, recuperando as perdas recentes.
A inflação ao consumidor da China medido pelo índice de preços ao consumidor (CPI) subiu 2,9% em fevereiro, na comparação anual, segundo o Escritório Nacional de Estatísticas. A alta veio maior que os 2,5% esperados pelos analistas. Na comparação mensal, o CPI avançou 1,2% em fevereiro ante janeiro. Já a inflação ao produtor da China (PPI) subiu 3,7% em fevereiro na comparação anual e 0,1% ante janeiro.
CLIMA
No Brasil, tempo chuvoso no Centro-Norte e predominantemente estável no Centro-Sul até a próxima semana.
Previsão de Precipitação Brasil, 7 dias, em milímetros.
Na Argentina, o tempo segue seco até a próxima semana nas principais regiões produtoras de soja e milho, prejudicando ainda mais as lavouras. Expectativa de chuvas somente para daqui 2 semanas.
Previsão de Precipitação Argentina, 7 dias, em milímetros.
Previsão de Precipitação Argentina, 7-14 dias, em milímetros.
O mapa de monitoramento da seca nos EUA mostra melhora nas condições de umidade em boa parte das regiões produtoras de soja e milho na última semana.
PRÊMIOS
